“花式攢錢”的年輕人最近有了新發現，“活錢+”理財產品的每日收益更高。這就是近日螞蟻、京東金融、天天基金等互聯網平臺上興起的“活錢+”理財產品。據了解，由于此類產品收益水平高于余額寶、取用靈活的特點，被投顧行業寄予了成為未來“余額寶”的高期待，并受到業內機構普遍關注。據介紹，“活錢+”是“貨幣基金+債券基金”的組合模式，被業內視為“余額寶Plus”，業內人士認為，這一業務模式的創新，可以滿足每個客戶不同的活錢管理和取用的需求，真正做到幫助客戶個性化打理活錢賬戶。

“活錢+”互聯網平臺創新理財產品受青睞

“每天收益可以少，但不能虧。”這是貨幣基金深受理財小白青睞的主要原因。

而近期，理財圈又興起一陣“活錢+”理財熱，螞蟻、京東金融、天天基金等互聯網平臺相繼推出創新理財產品，以收益率更高、取用方便為宣傳亮點，“追求收益超越余額寶”“取用更靈活，收益更多點”“收益升級 實時到賬”。

比如，京東金融近期推出的“活錢+”。打開京東APP“我的錢包”就顯示有京東財富入口，點擊“活錢+”就可以看到“零錢Plus”，顯示年化收益率2.8%—3.2%，其中50%資金確認后即可快速贖回，快贖額度最高達到50萬元。

除了“零錢Plus”外，該平臺“活錢+”系列產品還有“活錢嘉”“活錢佳”“活錢Plus”“活錢加”等，顯示年化收益率皆為2.8%—3.2%，背后提供投顧策略的投顧機構包括交銀施羅德基金、招商基金、銀華基金等。

與此同時，螞蟻平臺推出的“幫你投-活錢理財+”產品推出不久也受到熱捧，據介紹，該產品由85%貨幣基金和15%短債基金構成的組合，根據市場情況動態調整貨幣基金比例，期望年化收益率2.4%—2.8%。其中，貨幣基金每日最高88萬實時到賬。

可以看出，此類活錢理財策略由債券基金和貨幣基金組合，高于市面上的貨幣基金（如余額寶、理財通等）和銀行活錢理財產品等。昨日，貨幣基金“理財通”顯示最高七日年化收益率為2.21%，“余額寶”七日年化收益率則為1.8390%，兩者普通用戶當日最高快贖額度只有1萬元；此外，某城商行和股份行的“新錢包”和“零錢+”產品，前者七日年化收益率為1.92%，后者七日年化收益率分布在1.58%—2.28%之間，頁面還顯示每日最高快贖額度為30萬元。

業界建議要與個人風險收益偏好相符

在盈米基金研究院看來，“活錢+”組合依托貨基滿足用戶的流動性需求，貨幣基金部分作為壓艙石，依靠債基來實現持有收益增厚，基于客戶的投資預期以及資金流場景繼而確定了該策略的底層資產配置方案。

在市場大幅波動的環境下，此類產品收益高、取用靈活的特點，也被投顧行業寄予了成為未來“余額寶”的高期待，這一策略受到業內機構普遍關注。有人認為，這或是讓投顧服務觸達廣大投資者的切入點，可能會產生如當年余額寶那樣讓公募基金普及廣大投資者的效應。

華安基金表示，這一業務模式的創新，實際上是為了滿足每個客戶不同的活錢管理和取用的需求，真正做到幫助客戶個性化打理活錢賬戶。基金投顧服務的核心要義在于真正提高投資者的獲得感，基金投顧服務要通過發揮專業的力量，引導客戶在賬戶層面進行均衡、多元配置，并應市場變化及時調整，從而平滑賬戶波動，真正發揮出股、債以及其他各類資產在居民財富長期配置中作用。

不過，既要滿足投資者活錢快取的需求，又要實現收益增強、快贖后個性化調整配置比例，對平臺和投顧機構的系統能力要求較高。目前，不同平臺“活錢+”組合在債端的配置比例依據產品風險收益定位有所不同。有業內人士認為，該組合的債基配置比例不宜過低，若短債倉位較低，獲取的超額空間較為有限，投資者在扣除投顧費以及手續費后實際增強效果如何有待商榷。此外，對于債基中樞50%的組合，其倉位擺動區間更大，組合主理人可以依靠大類擇時的主動操作來實現適度增強。

專家建議，對于個人投資者來說，應該先明確自身對于組合的預期持有期限、可承受最大回撤以及增強目標，再尋找與個人風險收益偏好相符的投顧產品。對于滿足要求的投顧產品，還要基于投顧費率、業績超額穩定性等方面進一步甄選。

律師提醒，將資金轉入第三方平臺要先了解平臺的具體情況，注意平臺的用戶協議和隱私政策，清晰了解其權利和責任，尤其是關于資金安全和隱私保護的條款。

（來源：每日商報）