近日，樂山銀行的13億貸款風波，再次引起市場關注，此外，該行還面臨著，信貸風控不足、非標投資規模過大，以及關注類貸款及不良貸款規模上升、凈息差收窄等問題。

樂山商行追債15.6億，業大公司現任法人稱遭原法人“陷害”

風波始于 2013年11月5日，武漢業大高科技產業有限公司（以下簡稱“業大公司”）以市政配套工程項目為由向樂山市商業銀行（以下簡稱“樂山銀行”）貸款13億元，貸款時間為2013年11月5日至2015年11月5日，貸款到期之后無力償還貸款。

然而，到了2015年，事態發生了戲劇性的轉變。業大公司的原法人姚某承諾幫助張某獲取17億元貸款，并以此作為條件，將業大公司的股權及相關債務全部轉讓給張某。隨后，公司進行了股權和法人的變更手續。

今年4月16日，樂山銀行將業大公司告上法庭，要求其償還本息共計15.6億元。作為業大公司現任法人的張某，也被要求承擔償債的連帶責任。對此，張某深感冤枉，認為自己是受害者，被姚某擺了一道，卻要背負如此巨額的債務。

除了案件本身的復雜性外，樂山銀行作為一家資產規模達到千億級別的地方城商行，其信貸風控水平的不足也引發了廣泛關注。

非標投資規模龐大，房地產信貸不良率攀升至2.60%

從財務數據來看，截至2024年9月末，樂山銀行資產總額達到2009.56億元，負債總額為1847.18萬元，實現營收33.1億元，實現凈利潤4.31億元。然而，在營收上升的同時，該行的營業支出也在大幅增長，三季度末的營業支出為27.13億元，相比上年同期的22.28億元，上漲了4.85億元，漲幅達到21.77%。其中，信用減值損失也相比去年同期的13.05億元，增長了4.25億元，同比漲幅達到32.57%。

聯合資信在評估報告中指出，該行的非標投資規模較大，且個別出現逾期，在市場違約事件增多背景下，需關注其投資資產質量變化情況。此外，樂山銀行信托受益權和資產管理計劃投資規模也較大，業務結構面臨一定的調整壓力，且個別出現逾期，相關信用風險和流動性風險需保持關注。

從年報數據顯示，截至2023年末，樂山銀行的資產規模持續增長，但增速卻下滑4.16個百分點。貸款及墊款凈額占比上升，而投資資產占比則有所下降。從投資結構上看，樂山銀行正逐漸將配置重心轉向標準化債券，債券投資和基金及其他投資均有所增長。然而，樂山銀行的非標投資余額雖然從2021年的251.51億，壓降至2023年的161.47億，占比從42.74%，壓降至23.25%，但非標投資余額仍處于較高水平，面臨一定的調整壓力。

從投資資產質量上看，截至 2023 年末，樂山商行信托計劃投資關注類余額 7.00 億元，計提減值準備余額 0.50 億元；不良類余額 8.96 億元，從信貸資產質量上看，關注類貸款及不良貸款規模有所上升，關注類貸款32.6億，不良貸款規模為15.87億，2023 年末樂山銀行展期貸款余額 40.90 億元，較上年同期增長 78.99%，其中 12.83 億元劃入關注類，6.44億元劃入不良。而房地產類信貸資產不良率高達2.60%。

貸款集中度問題也是樂山銀行面臨的一大挑戰。截至2023年末，樂山銀行前五大貸款行業為批發和零售業、建筑業、房地產業、制造業以及租賃和商務服務業，分別占貸款總額的比重為 26.29%、11.57%、9.32%、8.76%和 8.43%，合計占貸款總額比重為 64.37%。

從收益指標來看，2023年末樂山銀行凈息差進一步收窄，相比上年末下降0.13個百分點，降至2.01%，該行的凈息差自2021年來已持續下跌，此外，該行2023年末的資產減值損失相比年初增長了469%，這導致該行的盈利水平承壓。

資本運作頻頻，沖擊港股IPO

樂山銀行成立于1997年2月，前身為樂山市城市合作銀行股份有限公司，1998年5月更名為現名。截至2023年末，該行共有機構80個，發起設立三家村鎮銀行，分別為仁壽民富村鎮銀行、樂山嘉州民富村鎮銀行以及成都蒲江民富村鎮銀行。

今年 6 月，樂山銀行完成增資擴股工作，以每股 3.24 元價格面向新老股東增發 10.80 億股，合計募集資金 35 億元。增資擴股后，樂山銀行法人持股比例以及國有法人持股比例進一步提升。截至 2024 年 6 月末，樂山銀行法人股和自然人持股比例分別為 99.88%和 0.12%，其中國有法人持股比例 70.96%。樂山銀行第一大股東和第二大股東分別為樂山國投和樂山市財政局，持股比例分別為 14.69%和 10.59%，其余股東持股比例均未超過 10%，無控股股東或實際控制人。

據了解，公司頻繁的資本動作，可能是為了沖擊港股IPO。

2023年2月，四川省地方金融監督管理局公布的2022年四川省上市后備企業資源庫名單，樂山商行就在其中。據聯合資信披露，樂山商行將啟動港股上市輔導工作，截至2023年7月，該行啟動上市輔導工作相關事項已通過樂山銀行董事會決議。

（來源： 金融界）